1、航天軍工、節(jié)能環(huán)保設備、冷鏈設備景氣度向好

    工程機械景氣下行,但小周期向上;造船中周期景氣下行;煤炭機械景氣持續(xù);航天國防景氣上行;鐵路設備景氣度將下降,調(diào)低;核電裝備景氣下降;農(nóng)機水利設備、節(jié)能環(huán)保景氣上行;冷鏈設備行業(yè)景氣上行。

    2.投資組合:

    大市值(中聯(lián)重科、三一、中國重工、航天信息、天地科技)

    中市值(杭氧股份、盾安環(huán)境、上海機電、中國衛(wèi)星、沈陽機床)

    小市值(安凱客車、利歐、機器人、張化機、銳奇股份、中航光電)

    3.本周仍持續(xù)推薦主題性投資和成長股持續(xù)看好航天軍工:航天國防板塊將成為持續(xù)的主題投資熱點;中長期景氣上行;“十一”國慶臨近,將成板塊上漲催化劑;航天軍工看好飛機、導航、衛(wèi)星等公司。重點推薦中國衛(wèi)星、航天信息、中航光電、航空動力等。

    新能源客車及關鍵零部件:安凱客車。

    水利設備:主題投資機會:利歐股份、大禹節(jié)水。

    工程機械:三一、中聯(lián),7月份見底,8月份同比環(huán)比均正增長,預計9月份同比環(huán)比繼續(xù)改善。二三線城市限購對房地產(chǎn)開工將產(chǎn)生負面影響;鐵路投資增速因鐵路運營事件的影響下降,將降低工程機械需求。行業(yè)未來集中度將進一步提升,龍頭企業(yè)將在行業(yè)景氣下行過程中進一步提高市場份額。